La diversificazione è il principio cardine su cui si basa un portafoglio efficiente e orientato al lungo termine. Con il termine diversificazione non si intende solo una mera composizione del portafoglio con strumenti finanziari obbligazionari ed azionari, diversificando quindi per tipologia di asset class, bensì un concetto più ampio.

Il panorama degli strumenti finanziari è molto vasto e nel corso degli anni, grazie all’ingegneria finanziaria, si sono moltiplicati. Tra i prodotti più innovativi e complessi rientrano i certificates, strumenti finanziari derivati cartolarizzati che replicano, con leva o senza leva, l’andamento di un’attività sottostante. Da una prima definizione i certificates sembrano riconducibili alle opzioni, ma si differenziano per alcune peculiarità.

Le obbligazioni sono uno strumento fondamentale in un portafoglio ben diversificato. Le obbligazioni non sono altro che strumenti di debito emessi da un’azienda o da uno Stato per finanziare costi operativi, progetti o spesa pubblica; a fronte del prestito richiesto l’emittente paga agli acquirenti un tasso di interesse.

Un’attenta pianificazione finanziaria, dalla valutazione della situazione personale all’impostazione della strategia ottimale per raggiungere gli obiettivi prefissati, è fondamentale per ogni individuo al fine di non vedere dilapidato nel tempo il potere d’acquisto del denaro risparmiato e al fine di creare un reddito integrativo di cui beneficiare nel tempo.

L’interesse composto è un’arma fondamentale che ogni investitore dovrebbe conoscere prima di addentrarsi nel mondo degli investimenti. Andando con ordine, prima di approfondire le potenzialità dell’interesse composto, occorre definire e spiegare cosa sono i tassi di interesse e perché sono fondamentali in economia.

l sistema pensionistico italiano è strutturato secondo il criterio della ripartizione ossia “i contributi che i lavoratori e le aziende versano agli enti di previdenza vengono utilizzati per pagare le pensioni di coloro che hanno lasciato l’attività lavorativa”^[1].

Con lo scoppio della guerra in Ucraina e le crescenti pressioni inflazionistiche che stanno travolgendo il mondo, i principali notiziari e i principali quotidiani di stampo economico sono tornati a parlare di spread.

Negli ultimi anni si sta diffondendo sempre più la conoscenza di bitcoin e delle criptovalute. Non voglio trattare il bitcoin da un punto di vista tecnico, bensì valutare se ha senso o meno inserirlo in un portafoglio diversificato tramite appositi strumenti che ne replicano l’andamento.